Gwałtowny wzrost rentowności krótkoterminowych obligacji skarbowych może skłonić niektórych inwestorów do rozważenia dodania obligacji do swoich portfeli. Rentowność dwuletnich obligacji skarbowych wzrosła w piątek o 3,9%, najwyższego poziomu od 2007 roku. Rentowności obligacji poruszają się odwrotnie do ich cen. Dwuletnia notatka to punkt na krzywej dochodowości Skarbu Państwa, który jest bardziej wrażliwy na podwyżkę stóp procentowych przez Rezerwę Federalną, która ma podnieść stopy po raz piąty w tym roku w przyszłym tygodniu, aby powstrzymać inflację. W sierpniu CPI wzrósł o 0,1%. Ekonomiści ankietowani przez Dow Jones spodziewali się spadku o 0,1%. Po odwróceniu krzywej dochodowości banknoty krótkoterminowe mają teraz wyższą rentowność niż banknoty długoterminowe. Król obligacji Jeffrey Gundlach, dyrektor generalny DoubleLine Capital, powiedział w czwartek podczas transmisji internetowej, że po kilku trudnych latach rynek obligacji jest teraz odpowiednim miejscem. „Możliwości są teraz bardziej ekscytujące niż kiedykolwiek, moim zdaniem w ciągu ostatnich 10 lat” – powiedział. Gundlach kupił w zeszłym tygodniu długoterminowe obligacje skarbowe. Z drugiej strony Jim Cramer z CNBC kupił w tym tygodniu dwuletnie obligacje skarbowe do swojego osobistego portfela. Powiedział, że po raz pierwszy od dłuższego czasu zwroty są bardziej konkurencyjne w stosunku do zwrotów z akcji. Dzięki obligacjom krótkoterminowym inwestorzy mogą uzyskać wysoki zwrot bez długoterminowego zobowiązania. Dla tych, którzy chcą wziąć udział w akcji, oto, co musisz wiedzieć. Zakup od rządu Skarby skarbowe można kupować bezpośrednio od rządu Stanów Zjednoczonych za pośrednictwem strony internetowej TreasuryDirect.gov. Będziesz musiał założyć konto i połączyć swój bank ze stroną internetową. Banknoty sprzedawane są w ratach po 100 dolarów i są zazwyczaj emitowane w ciągu jednego tygodnia od daty aukcji. Przetargi skarbowe na 2, 3, 5 i 7 lat odbywają się co 4 tygodnie, natomiast aukcja 10-letnia odbywa się co trzy miesiące. Kupowanie notatek ułatwia planowanie dochodów. powiedział Chartered Financial Analyst Tim Utecht, dyrektor ds. inwestycji w Life Planning Partners z siedzibą w Jacksonville na Florydzie. „Wiesz dokładnie, co dostaniesz.” Odsetki będziesz otrzymywać dwa razy w roku, a jeśli utrzymasz skarbiec do terminu zapadalności, nie będziesz narażony na ryzyko rynkowe. Minusem posiadania akcji zamiast inwestowania w fundusz skarbowy jest brak dywersyfikacji, chyba że sam przekazujesz obligacje. Będziesz także musiał upewnić się, że kupujesz odpowiednie Skarby w oparciu o swoje cele i horyzont czasowy. Certyfikowany planista finansowy Diahann Lassus, dyrektor zarządzający w Peapack Private Wealth Management w New Providence, New Jersey, powiedział, że inwestycje są również oddzielone od twoich innych kont. „Dla ludzi, którzy chcą zobaczyć to wszystko razem, jest to trochę trudniejsze” – powiedziała. Nie możesz też kupić ich we własnym IRA lub Roth IRA, co Lassus uważa za największą wadę. Jeśli chcesz sprzedać obligację przed upływem terminu zapadalności, nie możesz tego zrobić na rządowej stronie internetowej. Zamiast tego będziesz musiał przenieść go do banku, brokera lub sprzedawcy. Kupowanie za pośrednictwem brokera Bony skarbowe można kupić również na rynku wtórnym za pośrednictwem firmy maklerskiej. Nadal od razu uzyskasz wszystkie korzyści płynące z posiadania bezpieczeństwa. Dla Utecha jest to najłatwiejszy sposób kupowania obligacji, a rządową stronę internetową określił jako „trochę nieporęczną”. Powiedział, że brokerzy online, tacy jak Fidelity i Charles Schwab, mają tabele, które zawierają listę zwrotów z różnych papierów skarbowych, dzięki czemu można porównywać produkty. Oprócz oferowania obligacji na rynku wtórnym, zarówno Fidelity, jak i Schwab sprzedają nową wersję obligacji skarbowych. Musisz także mieć świadomość, że możesz nie uzyskać dokładnego horyzontu czasowego w przypadku jakichkolwiek wtórnych zakupów od Skarbu Państwa, powiedział Otik. Pamiętaj, aby sprawdzić wszelkie minimalne wymagania dotyczące zakupu i powiązane opłaty. Na przykład w firmach Schwab i Fidelity możesz kupić Skarby online za darmo, ale transakcje z udziałem brokera wynoszą odpowiednio 25 USD i 19,95 USD. W Fidelity minimalny zakup to 1000 USD za skarby. To, co Lassus uwielbia w wejściu do domu maklerskiego, powiedziała, to fakt, że masz możliwość zebrania swoich inwestycji razem, a nawet możesz dodać je do IRA lub Roth IRA. Inwestowanie w fundusz Uzyskujesz również ekspozycję na rynek obligacji poprzez fundusze inwestycyjne i fundusze giełdowe. „Zapewnia natychmiastową dywersyfikację” – powiedział Lassus. Na przykład fundusz krótkoterminowych obligacji skarbowych może mieć emisje o terminie zapadalności od jednego do trzech lat. Możesz je kupić za pośrednictwem swojego domu maklerskiego, co może również ułatwić śledzenie wyników wraz z pozostałymi zasobami. Zobacz poniżej cztery krótkoterminowe fundusze skarbowe. Fundusze mogą jednak doświadczyć zawirowań cenowych w roku takim jak ten i mieć potencjał do strat. Ponadto wypłaty dochodu mogą się zmieniać ze względu na różne obligacje w funduszu. Bądź świadomy wszelkich związanych z tym opłat, które mogą wymazać Twoje zwroty. Fundusze mają również wskaźnik obrotu i dlatego podlegają opodatkowaniu podatkiem od zysków kapitałowych, w przeciwieństwie do pojedynczych obligacji.
Chcesz 4% zwrotu bez ryzyka? Jak inwestorzy mogą kupić prostą szafkę?
